什么是过桥垫资？流程是什么？需要注意哪些问题？

（一）过桥垫资属于短期的融资，是帮助借款人或者借款企业对接长期资金的一种融资方式。其特点是在明确借款用途和还款来源的情况下，进行无抵押资金拆借。过桥垫资时长大部分是几天到几周，在这过程中企业和个人在融资交易中通过过桥资金的介入，达到银行放款条件。

（1）个人过桥垫资，个人过桥垫资是借款人向银行申请的贷款、续贷、增加贷款批贷后，需要在原来的贷款还上以后，贷款资金才能放款，这时候需要还原来资金的资金,就是过桥垫资资金。个人过桥垫资一般可以分为:个人房产抵押贷款过桥垫资和信用贷款垫资。对于房产抵押贷款垫资一般垫资额度不会超过房产价值的7成，商业用房一般5-6成。信用贷款垫资主要调查借款人的征信和原还款银行的再放款意愿了。目前随着房产金融市场的成熟，对于一些非银行机构的垫资业务也是可以操作的，操作方法与银行贷款垫资业务类似。比如哈行贷款垫资，平安宅e贷垫资，银客网贷款垫资等等。

（2） 企业过桥垫资， 企业过桥垫资跟个人垫资情况也类似，只是借款主体是企业。

（二）过桥贷款用途

从一般意义上讲，过桥贷款是一种短期贷款，其是一种过渡性的贷款。过桥贷款是使购买时机直接资本化的一种有效工具，回收速度快是过桥贷款的最大优点。过桥贷款的期限较短，最长不超过一年，利率相对较高，以一些抵押品诸如房地产或存货来作抵押。因此，过桥贷款也称为"过桥融资"、"过渡期融资"、"缺口融资"或"回转贷款"。

过桥贷款为并购交易双方"搭桥铺路"而提供的款项，可以理解为银行和其他金融机构向借方提供的一项临时或短期借款。它的形式可以是定期贷款，也可以是循环信用证，只是在时限方面更短暂些。所以它只能是一种短期融资，在并购交易中起着"桥梁"的作用。

"桥式贷款"的利率比一般的贷款利率要高2%~5%。在市场情况变化异常时，交易必须加速运转，收购市场取费较高，迫使买方快速获得资金以结束交易，从而相继采用"桥式贷款"。随后通过销售债券与权益票据来偿还银行贷款。

（三）什么情况会用到过桥？

（1）续贷转贷的过桥，银行还款的期限为1-5年，还款方式先息后本的抵押贷款和信用贷款。由于期限到了之后，那可以说80%的朋友是拿不出全部的本金来还清的，那拿不出本金怎么办？这个时候就是需要用到过桥，就是当我们还不出本金的时候，那采用的方式就是转贷或者续贷。续贷就是在同一家银行继续贷款，转贷就是从A银行换到B银行。

注：目前有一部分银行，抵押业务支持无还本续贷！就是到期本金可以用不还，去签一下字，年审一下，但前提综合资质要满足要求，具体看当时政策。

（2）房子买卖的过桥，比如张三需要卖一套房子，但是他的房子有按揭尾款，这就需要先过桥把房子的按揭尾款结清，变成全款房之后才能出售。同样的，买房过桥现如今也很常见，就是很多人买二套房，4成首付凑不齐，采用垫资过桥，全款买进，然后再抵押的形式。

因为抵押相比按揭的利息更低，还款方式能先息后本，还款压力更小，首付比例要求低。

注：现在房东卖房，也有带押过户这一说，但实施进度因各个城市，及银行而异，具体看当时情况。

（3）按揭转抵押的过桥，比如张三有一个按揭房，房子400w，想抵押贷款。但按揭尾款有个100w，自己拿不出来，那就是先批按揭，等确认100%抵押的银行可以贷了，再过桥把按揭尾款还清，放k后再还过桥。

（4）查封的过桥，比如法院把张三的房子查封了，需要还清债务后才可以解封，那这个时候就要用过桥先把债务清掉之后，法院解封，再去抵押贷款，贷出钱再还过桥的。

5、个人清网贷负债的过桥，就是比如张三网贷比较多，但是他有稳定的工作收入，但之前不懂，随意就借了网贷，而且很多笔，但总体金额都不高。这时候通过过桥先把网贷清掉，养好征信后再通过额度高、利率低的银行贷款还过桥，这种一般要有稳定的收入或在工作地有房产，才能符合。但这种在实际中因为周期长，不稳定因素多，且成本高，应用较少。

（四）过桥垫资的关键点

（1）关于费用，垫资过桥市面上一般万8一天，实际上真正的垫资费用取决于客户自身条件+对接的垫资方渠道是否是一手资金。我的团队操作的过桥垫资业务，合作的都是一手资金方。在以客户征信负债等个人情况非常“干净”前提下，收费标准为万8/天起。

（2）关于时间，垫资过桥一般都是短期的，短则5天到14天，长则20天，时间计算是从过桥资金成功出款到A银行还款账号为起点，到B银行放款后回款为终点。

（3）关于风险点

A.还款来源：由于垫资不需要客户抵押房产，因此资方需要客户有准确的还款来源，而客户基本都是通过下家B银行的抵押贷款归还，因而在垫资审核前需要有B银行的贷款批复明细。

B.负面信息：客户负债太高或者有不上征信的民间借贷，或者客户个人或公司存在法律纠纷和经营异常等等负面信息，都有可能导致垫资过程中房产被查封，因此，资方风控需要认真核实客户的征信情况以及对客户进行面谈和背调.